Zkuste místo toho udělat toto:
$guests = array();
$sql = "SELECT * FROM `guestlist`";
$result = mysql_query($sql);
while(($row = mysql_fetch_assoc($result)) !== false)
$guests[] = $row['name'];
Věřím, že PHP varuje kvůli $row = mysql_fetch_assoc($result)
nevrací booleovskou hodnotu.